現金跑道計算

1. 服飾配件 戶頭剩 80 萬，每月淨燒 15 萬，跑道 5.3 個月。服飾的問題是這個數字會騙人：換季前要壓一批貨，那個月的支出可能是平常的三倍。所以服飾算跑道要用「最壞的那個月」當基準，不是平均。以進貨 45 萬的月份回推，你的實際安全跑道只有 2 個多月。實務建議是把進貨拆成兩批，第一批試水溫再補第二批——多付一點運費，換到的是不會在換季前把現金燒光。另外壓在庫存裡的錢不算跑道，那是最容易被忽略的一點。另外把預繳的平台費和年費也算進去，那些一次扣款的項目最容易讓某個月突然變黑。

這個品類的其他案例與流程 →

2. 食品生鮮 80 萬現金、月燒 15 萬、5.3 個月跑道。食品的回款快，所以跑道比帳面好看一些——但要看通路：蝦皮大概兩週入帳，實體通路可能 60 天。如果你的營收有一半來自實體，實際到手的時間會讓跑道縮水。算的時候把應收帳款單獨列出來，那筆錢是你的但還不在戶頭裡。食品另一個特有的風險是效期：跑道還有五個月，但如果庫存有三成會在兩個月內過期，那三成要當成已經燒掉的錢。食品的解法之一是縮短實體通路的比重，或者談預付——用一點折扣換到現金流的確定性。冷藏品的電費也要單獨列，夏天那三個月會明顯高。

這個品類的其他案例與流程 →

3. 3C 週邊 80 萬、月燒 15 萬、5.3 個月。3C 的跑道要多考慮一件事：規格淘汰。你手上的庫存如果在三個月後貶值三成，那不只是庫存問題，是現金問題——因為你原本指望那批貨變現。實務上 3C 要把庫存按「還能賣多久」分級，快過時的那批先出，就算折價。另外 3C 的供應商通常要求預付或短帳期，所以下一批進貨的時間點會直接卡住跑道，進貨計畫要跟現金表放在一起看。算完之後把「下一批進貨」的日期標在現金表上，那一天才是真正要看的節點，不是月底。貶值的速度可以問供應商，他們最清楚下一代什麼時候出。

這個品類的其他案例與流程 →

4. 手作文創 戶頭 12 萬、月燒 3 萬，跑道 4 個月。手作的支出結構單純——材料、平台費、包材、你的生活費——所以這個數字比較準。但手作有個致命的特點：你的產能就是收入上限，生病或有事停工一週，那個月的收入直接掉四分之一。所以手作的跑道要留比別人更寬的緩衝，六個月是比較安全的線。另外接大單前要先算：對方 60 天付款，而你現在就要買材料，那筆訂單會先把跑道吃掉一個月。生病的風險可以先量化：把一年抓兩週停工算進去，等於月收入要打九成再看跑道夠不夠。接大單前先算一次跑道，那筆訂單可能讓你更緊而不是更寬。

這個品類的其他案例與流程 →